《亚洲银行家》公布“全球前100数字银行”排名 苏商银行位列前十

随着金融科技蓬勃发展，全球范围内已有400多家独立数字银行陆续成立。《亚洲银行家》杂志下属研究机构TAB Insights自2022年起推出“全球前100数字银行”排名（Global Top 100 Digital-Only Banks），评估维度涵盖用户基础、市场/产品覆盖度、盈利能力、资产负债/存贷比、融资能力等方面，聚焦分析数字银行的发展特征及领先数字银行的差异化优势。

日前，《亚洲银行家》2025年“全球前100数字银行”排名出炉，结果显示，全球前100家数字银行主要集中在亚太、欧洲和北美。中国的数字银行表现出色，微众银行、网商银行、苏商银行进入前10位，苏商银行已是连续三年荣登“全球数字银行前十”榜单。

从地区表现来看，亚太地区凭借在监管环境、市场完备性、普惠金融包容性、机构竞争格局等方面的优势表现，共有47家银行上榜；欧洲数字金融布局早，且监管环境宽松,受英国、法国等强势国家带动，有30家银行上榜；北美主要是来自美国、加拿大的数字银行，凭借领先的金融科技表现，有10家银行上榜；其余上榜数字银行则分布在南美、中东、非洲等地。

从国家表现来看，100家数字银行来自32个国家，中国上榜银行最多，有18家，其中大陆8家、香港6家、台湾4家。英国有9家，美国有8家，日本有6家，印尼、新加坡和巴西各有5家，法国、荷兰、澳大利亚、阿联酋、菲律宾、韩国各有3家，这些国家数字银行发展领先。

从五大评估维度的分项得分来看，中国数字银行的优势在用户基础，平均得分显著领先，盈利能力和资产负债/存贷比两项平均得分也较出色；英国数字银行的盈利能力平均得分与中国接近，融资能力平均得分则明显高于中国；美国数字银行的资产负债/存贷比平均得分略高于中国，融资能力平均得分则较英国、中国更优，展现出活跃资本市场的优势；日本数字银行的资产负债/存贷比平均得分较中国、美国更高，产品覆盖度得分优于中、美数字银行，展现出金融产品数字创新的潜力；新加坡、印尼和巴西的数字银行比较突出的是融资能力，平均得分甚至较英国、美国更高，展现出新兴市场的吸引力及新加坡亚洲金融中心的实力；此外，巴西数字银行在用户基础、市场/产品覆盖度方面也有高得分；而法国数字银行在市场/产品覆盖度方面平均得分更为亮眼，可见欧洲市场对于数字银行的开放环境。

就全球领先的前十大数字银行来说，排名第一的是巴西Nubank，其在2024年排名中位列全球第五，今年排名大幅跃升，一是其在成本收入比方面的出色表现，使得盈利能力得分显著提升；二是其用户基础得分是前十大数字银行中最高的，得益于其用户规模及增速的优秀表现。此外Nubank在市场/产品覆盖度、资产负债/存贷比方面的得分均较上一年略有提升，融资能力得分则略有下降。

荷兰ING(Global)排名全球第二，较2024年排名提升一位。其市场/产品覆盖度得分在前十大数字银行中是最高的。此外，资产负债/存贷比、盈利能力也是ING(Global)的强项，得分位于前列，但均较上一年略微下降。

中国的微众银行在全球排行中位列第三，全球前十位的中国数字银行还有网商银行（排名第八），苏商银行（排名第十）。中国数字银行的优势十分明显，一是用户总规模方面，得益于中国庞大的市场，得分领先；二是单个员工服务用户数方面，中国数字银行基于数字工具的广泛应用，实现绝对领先，网商银行、苏商银行表现尤为突出，得分最高；三是产品覆盖度方面，在多样化的金融需求激发下，中国数字银行有丰富的产品序列，微众银行、苏商银行得分都颇高；四是优异的成本收入比表现，中国数字银行基于数字技术加持，在人力成本、管理成本等方面实现有效管控，其中苏商银行得分最高，展现出其在数字技术应用方面的实力。

但中国数字银行的整体排名较2024年略有下降，主要源于在盈利能力、资产负债/存贷比两项上的得分有下降，这与国内银行业净息差下行、资产投放竞争激烈等因素相关。中国数字金融快速发展，金融渗透率大幅提升，用户增速得分弱于巴西等新兴市场数字银行，而中国四千多家银行的竞争格局，也使得三家数字银行在市场覆盖度方面的得分相对低些。融资能力是中国数字银行一直以来的弱项，这与股东监管要求、资本补充规定、盈利水平与分红规划等相关。

排名全球第四的数字银行是韩国KakaoBank，前十位中还有另一家韩国数字银行Toss Bank，位列第九。两家银行在部分分项得分方面表现出一些差异化。KakaoBank在产品覆盖度、融资规模方面表现较强，与Toss Bank拉开了差距。Toss Bank在营收增速方面拿到了最高分，而KakaoBank这一项得分则非常靠后。

俄罗斯银行Tinkoff Bank排名第五，较2024年上升两位。其ROE表现和用户增速都获得了最高分，产品覆盖度和存贷比得分也表现不错，共同抬升其排名。

美国数字银行Ally Bank从2024年的排名第二位下降到第六位，ROE、营收增速、成本收入比和融资规模得分均较去年略有下降，融资/资产得分是今年新加入的分项指标，Ally Bank在该项指标的得分偏低拉低了其整体融资能力的得分。Ally Bank虽然维持了在用户基础、市场/产品覆盖度等方面的好表现，但部分细分项目得分略降，将其排名大幅拉降，展现出数字金融行业在飞速发展进程中，从业机构不进则退的竞争格局。

德国也有一家数字银行挺进全球前十，ING银行排名全球第七，较2024年上升一位。这是排名全球第二位的荷兰ING (Global)在德国成立的数字银行，承接了集团总部在产品、数字技术等方面的经验，有成熟的产品线，与总部一样在产品覆盖度、单户营收方面得分优异。因在数字技术等成本方面的节约，其在ROE、成本收入比方面的得分也很不错。在集团支持下，其资产负债/存贷比表现也较为稳健。但其在德国市场的渗透远不如总部，在用户基础、市场覆盖度、营收增速方面表现较弱。